臺灣銀行業在不動產放款領域，正經歷一個引人注目的轉變。根據金管會的最新統計，截至今年2月底，俗稱「不動產放款天條」的《銀行法》第72條之2規範水位已進一步下降至25.11%。這個數字不僅連續九個月走低，更創下了自2012年5月以來、近14年的最低點。話說回來，金管會強調，目前銀行仍具備充裕的授信空間，足以支應住宅、建築及不動產相關的融資需求，市場無需過度擔憂。
銀行不動產放款比重探底：數據解析與意義
《銀行法》第72條之2，這項對商業銀行住宅與企業建築放款總額的上限規定，旨在控管銀行的流動性風險，避免資金過度集中於不動產市場。它明確要求，相關放款總額不得超過銀行存款總餘額與金融債券發售額的30%。有趣的是，當這個比率接近30%的「紅線」時，銀行通常會採取緊縮措施，例如收緊房貸放款條件或提高利率。不過，截至2月底，在全臺36家本國銀行（不含土銀及輸銀）中，平均比率僅為25.11%，不僅遠低於30%的上限，更沒有任何一家銀行踩到28%以上的警戒線，僅有4家銀行落在27%至28%的區間。金管會銀行局主秘周正山就指出，這項指標主要用於集中度管理，而非判斷房市景氣，現行規範下，銀行仍有足夠空間支援建築貸款與房貸。
金管會觀點：市場融資動能與資產品質觀察
金管會對此數據的解讀，著重於銀行體系的穩健性。周正山進一步說明，儘管不動產放款比重創下新低，但市場的融資動能仍維持一定水準。截至今年2月，購置住宅貸款餘額達到11兆5608億元，年增率為4.44%，雖然較1月底略有下降，並自2024年10月高點後連續五個月下滑，這反映了市場需求的自然變化與政策影響。在建築貸款方面，2月底餘額為3兆9331億元，年增率2.34%，較1月底略有上升。最重要的是，從資產品質來看，房貸逾放餘額為88.5億元，逾放比率僅0.08%；建築貸款逾放餘額22.21億元，逾放比0.06%，兩者均處於極低水準，顯示銀行資產品質依舊良好。銀行局強調，逾放增加主要歸因於個別借款人因素，並無系統性風險的跡象。
後續觀察：市場變動與主管機關立場
房貸年增率連續下滑，確實引起了市場的關注。周正山對此表示，這主要反映了市場需求的變化，以及信用管制措施持續發酵的政策影響。此外，2月因工作天數較少，也可能影響了單月表現。話說回來，銀行局始終維持其中立立場，強調銀行放款行為主要反映市場需求，主管機關較難直接從這些數據推論房地產市場未來的具體走勢。值得一提的是，上一次國銀對不動產放款比重低於25.11%的紀錄，是在2012年4月，當時的比率為25%。這也再次凸顯了當前比重寫下13年10個月以來新低的歷史意義，為市場提供了一個重要的觀察點。
